О планируемой сделке «Ф.» сообщили банкиры, знакомые с ситуацией в кредитной организации. По словам источников, речь может идти как о продаже блокпакета, так и о покупке иностранными инвесторами всего банка. «Банковский бизнес, не слишком привлекательный с точки зрения доходности, по всей видимости, стал неким обременением для акционеров, – поделился один из собеседников «Ф.». – При наличии других, более прибыльных проектов, инвестировать в кредитную организацию нет большого смысла».
Возможным покупателем, по словам источника, является южноафриканский Standard Bank. Он имеет в России одноименную «дочку», однако в банковском бизнесе здесь пока не преуспел: 65% работающих активов Стандарт банка приходится на облигации и межбанковские кредиты. Сейчас Standard Bank вместе со своей российской дочерней структурой занимается организацией синдицированного кредита для Росевробанка размером $20 млн.
По данным на 1 июля 2007-го Росевробанк занимал 49-е место в рейтинге «Ф.» по работающим активам, которые составляли 37,7 млрд рублей (рост с начала года 22%). Подавляющая часть розничного портфеля приходится на ипотеку. В течение последних полутора лет кредитная организация делала ставку на развитие розницы, в результате чего даже попала в десятку лидеров по росту займов населению (447%) по итогам 2006-го года. Но в целом обслуживание граждан пока нельзя назвать сильной стороной Росевробанка. Так, на 1 июля ссуды частным лицам занимали лишь 8% его работающих активов, а депозиты населения – 14% пассивов.
Основными собственниками Росевробанка являются Сергей Гришин (контрольный пакет), председатель правления кредитной организации Илья Бродский и Андрей Суздальцев. На них и еще нескольких менеджеров приходится 88% акций. 12% летом текущего года приобрели «напополам» портфельные инвесторы: немецкий банк развития DEG и фонд «Рефин», находящийся под управлением компании «Ренессанс Управление инвестициями». Сделка оценивалась примерно в $50 млн.
В отношении возможной продажи Росевробанка его первый зампред Дмитрий Суздальцев дал «Ф.» лишь краткий комментарий: «Эта информация не соответствует действительности». Директор Банковского фонда УК «Ренессанс Управление инвестициями» Марина Чекурова не подтвердила, но и не опровергла информацию о сделке. Представители Standard Bank оставили запрос «Ф.» без комментариев. Вместе с тем, по словам источника «Ф.», Standard – не единственный возможный покупатель.
Как отмечает аналитик Собинбанка Ирина Пенкина, из-за небольшого количества точек присутствия (по данным ЦБ, у Росевробанка 18 филиалов, допофисов и оперкасс) кредитная организация не сможет агрессивно развивать розницу. «Впрочем, этот банк может быть интересен как крупному, так и среднему иностранному игроку для выхода на российский рынок», – продолжает Ирина Пенкина. «В числе заинтересованных в таком приобретении иностранцев могут оказаться австрийский Erste Bank, а также итальянские Uniсredit и Intesa», – добавляет аналитик «Уралсиба» Леонид Слипченко. Intesa в августе заявляла о планах покупки российской кредитной организации с активами более $1,5 млрд. Росевробанк как раз соответствует этому критерию.
Стоимость финучреждения сегодня оценивается не менее чем в три капитала, то есть примерно в $500 млн. «Учитывая нехватку ликвидности на нашем рынке, сейчас не самое удачное время для продажи, но процесс заключения таких сделок занимает длительное время, и текущая ситуация может не повлиять на итоговую цену», – говорит аналитик «Атона» Рустам Боташев.
Вырученные средства, говорит источник «Ф.», акционеры вложат в развитие других проектов «Росеврогрупп» – в частности, в «Росевродевелопмент» и Национальную логистическую компанию (НЛК). «Они вполне могут обслуживаться в сторонней кредитной организации и сами привлекать средства за рубежом, тем более что обе имеют иностранных участников», – считает собеседник. Около 30% акций «Росевродевелопмент» принадлежит фондам, управляемым Moore Capital Management и Morgan Stanley, а 38% НЛК – структурам Citigroup и немецкому фонду DTB.
Журнал «Финанс.» №35 (221) 17 сентября — 23 сентября 2007 — Банки
Кирилл Гуманков, Марина Божко
Подписывайтесь на телеграм-канал Финсайд и потом не говорите, что вас не предупреждали: https://t.me/finside.